آربیتراژ: ساده ترین روش کسب درآمد دلاری که شما را به ثروت می‌رساند!

به گزارش پایگاه خبری یازاکو، در شرایط نابسامانی که این روزها گریبان اقتصاد کشور را گرفته‌است، طبیعی است که بیشتر مردم به‌دنبال یافتن راهی برای افزایش درآمد، به‌ویژه کسب درآمد دلاری باشند. درمیان راه‌های مختلفی که برای رسیدن به این هدف وجود دارد، آربیتراژ به‌عنوان ساده ترین روش کسب درآمد دلاری، میان فعالان بازارهای مالی رواج پیدا کرده است.

این استراتژی مالی به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد از اختلاف قیمت یک دارایی در پلتفرم‌های مختلف، کسب سود کنند. در ادامه این مطلب با انواع آربیتراژ و ویژگی‌های کلیدی آنها بیشتر آشنا خواهیم شد.

آربیتراژ چیست؟

طبق ساده‌ترین تعریف، آربیتراژ یک استراتژی مالی است که با تکیه بر سرمایه‌گذاری روی اختلاف قیمت‌ها در بازارهای مختلف، فرصتی منحصربه‌فرد برای کسب درآمد دلاری با حداقل ریسک را دراختیار افراد قرار می‌دهد. پیشینه این رویکرد درآمدزایی به قرن‌ها قبل برمی‌گردد؛ در اصل آربیتراژ در بازارهای سنتی مانند سهام و کالاها به‌وفور دیده می‌شود. اما طی سال‌های اخیر و در عصر دیجیتال، به‌طور خاص در حوزه ارزهای دیجیتال و تجارت الکترونیک، محبوبیت قابل‌توجهی پیدا کرده‌است. ماهیت آربیتراژ ارز دیجیتال نیز همچنان در خرید یک دارایی با قیمت پایین‌تر در یک بازار و فروش آن با قیمت بالاتر در بازار دیگر نهفته است.

امروزه با ظهور پلتفرم‌های معاملات آنلاین ارزهای دیجیتال، آربیتراژ بیش از هر زمان دیگری در دسترس عموم قرار گرفته‌است. به‌طوری‌که معامله‌گران تنها با در دست داشتن یک گوشی هوشمند یا رایانه، می‌توانند از این فرصت‌های زودگذر در صرافی‌های رمزارزی، بازارهای سهام یا پلتفرم‌های خرده‌فروشی آنلاین مانند آمازون برای درآمدزایی استفاده کنند.

نکته قابل توجه اینجاست که آربیتراژ برخلاف بسیاری از استراتژی‌های دیگر، مختص معامله‌گران باتجربه بازار نیست و مبتدیان نیز می‌توانند با استفاده از ابزارها و منابع آنلاین در این بازار فعالیت کنند. این افزایش آگاهی و گستردگی کاربران، به‌نوبه‌خود موجب تشدید رقابت در این حوزه شده است. به همین جهت شناخت هرچه بیشتر انواع مختلف آربیتراژ و آگاهی از ویژگی‌های اصلی آنها، کلید موفقیت و دستیابی به درآمد بیشتر از این راه خواهد بود.

ویژگی های کلیدی آربیتراژ کدامند؟

آربیتراژگیری در بازارهای مختلف از مزایا و معایب گوناگونی برخوردار است. در ادامه به‌اختصار به هریک اشاره می‌کنیم:

مزیت‌های آربیتراژ

ریسک پایین: شاید بتوان گفت ریسک پایین مهمترین ویژگی است که معامله‌گران را به این استراتژی علاقمند می‌کند. خرید و فروش یک دارایی در فاصله زمانی بسیار کوتاه، ریسک افت قیمت در بازه‌های بلندمدت را از میان برمی‌دارد.

سازگاری با بازارهای مختلف: ویژگی بعدی که باعث محبوبیت استراتژی آربیتراژگیری در میان معامله‌گران می‌شود، فرصت‌های متعددی است که در بازارهای مختلف اعم از بازار سهام، فارکس، بازار کالا و ارز و حتی ارزهای دیجیتال برای کسب درآمد ایجاد می‌کند و محدود به یک بازار خاص نیست.

سودآوری: پتانسیل بالای آربیتراژ در سودآوری، فارغ از تاثیرات عمیق بازارهای صعودی یا نزولی بر قیمت، ویژگی مهم بعدی این شیوه معامله در بازارهای مختلف است.

معایب آربیتراژ

حاشیه سود محدود: درحالی‌که آربیتراژ می‌تواند بسیار سودآور باشد، حاشیه سود در هر بار خرید و فروش یک دارایی معمولاً خیلی اندک است و اغلب برای رسیدن به یک سود قابل ملاحظه، به حجم زیادی از معاملات نیاز داریم. این وابستگی به حجم بالای معاملات می‌تواند علاوه بر تشدید ریسک معامله، نیازمند سرمایه قابل توجهی نیز باشد.

ریسک اجرا: سودآوری یک استراتژی آربیتراژ به توانایی شما در انجام معاملات سریع و دقیق بستگی دارد. تأخیر یا خطا در اجرای یک معامله نه تنها می‌تواند سود مورد انتظار را از بین ببرد، بلکه در صورت تغییر سریع شرایط بازار، منجر به زیان شما نیز خواهد شد. به بیان ساده‌تر، فرصت‌های آربیتراژ اغلب زودگذر هستند و بهره‌مندی از پتانسیل‌های آنها مستلزم اقدام سریع و حتی فناوری‌های پیچیده برای شناسایی و اجرای مؤثر معاملات است.

کارمزد تراکنش‌ها: با توجه به پایین بودن حاشیه سود و نیاز به انجام چندین معامله برای کسب سود واقعی، پرداخت هزینه‌های بالای تراکنش – مانند کارمزد کارگزار، مالیات و کمیسیون – می‌تواند به طور قابل توجهی حاشیه سود اصلی را کاهش دهد. حتی کارمزدهای اندک هم در صورتی که به‌خوبی مدیریت نشوند می‌توانند سود شما را به‌شدت کاهش دهد.

رقابت بالا: اشاره کردیم که طی چند سال اخیر معامله‌گران بیشتری به آربیتراژگیری در بازارهای مختلف علاقمند شده‌اند. این رقابت می‌تواند به سرعت اختلاف قیمت‌ها را از بین ببرد و سرمایه‌گذاری از فرصت‌ها را برای معامله‌گران خرد دشوارتر کند.

انواع آربیتراژ

تا اینجا فهمیدیم که آربیتراژ چیست و چه ویژگی‌هایی دارد. در این بخش قصد داریم با اشکال مختلف این استراتژی آشنا شویم. انواع مختلفی از آربیتراژ وجود دارد که هر کدام از ویژگی‌ها و روش‌های منحصربه‌فرد خود برخوردار هستند. آشنایی با انواع مختلف این شیوه درآمدزایی به شما کمک می‌کند بهترین گزینه را متناسب با توانایی‌های خود انتخاب کنید.

۱٫ آربیتراژ فضایی

آربیتراژ فضایی (Spatial Arbitrage) که با عنوان «آربیتراژ منطقه‌ای» نیز شناخته می‌شود، شامل بهره‌گیری از تفاوت قیمت یک دارایی در مکان‌های جغرافیایی مختلف است. مثلاً، فرض کنید قیمت یک کالا در کشور «الف» ارزان‌تر از کشور «ب» است. در این شرایط معامله‌گر می‌تواند این کالا را در بازار ارزان‌تر بخرد و در بازار گران‌تر بفروشد. این نوع آربیتراژ در بازارهای کالاها و ارز بیشتر رواج دارد، چراکه قیمت‌ها در نواحی مختلف می‌توانند به دلیل شرایط عرضه و تقاضای محلی متفاوت باشند.

۲٫ آربیتراژ آماری

آربیتراژ آماری (Statistical Arbitrage) از مدل‌ها و الگوریتم‌های پیچیده ریاضی برای شناسایی ناهماهنگی‌های قیمت‌گذاری استفاده می‌کند. معامله‌گران با کمک تحلیل کمی، بهترین زمان خرید یک دارایی با ارزش کمتر و فروش آن با قیمت بیشتر استفاده می‌کنند. از آنجا که این روش اغلب توسط بات‌ها و از طریق معاملات الگوریتمی پیچیده انجام می‌شود، بیشتر مورد توجه صندوق‌های تامینی و سرمایه‌گذاران نهادی قرار می‌گیرد که به ابزارهای پیشرفته تجزیه و تحلیل داده‌ها دسترسی دارند.

۳٫ آربیتراژ ادغام

آربیتراژ ادغام (Merger Arbitrage) که با نام «آربیتراژ ریسک» نیز شناخته می‌شود، در طول رویدادهای شرکتی مانند ادغام یا تملک شرکت‌ها اتفاق می‌افتد. هنگامی که یک شرکت از قصد خود برای خرید یک شرکت دیگر خبر می‌دهد، سهام شرکت مورد نظر ممکن است به دلیل عدم اطمینان در مورد نهایی شدن معامله، زیر قیمت واقعی معامله شود. در این مرحله معامله‌گران سهام شرکت مورد نظر را با قیمت پایین‌تر خریداری می‌کند و پس از اتمام ادغام یا تملک شرکت، آن را با قیمت بالاتر می‌فروشند.

۴٫ آربیتراژ خرده فروشی

در آربیتراژ خرده‌فروشی، معامله‌گران از تفاوت قیمت بین فروشگاه‌های فیزیکی و بازارهای آنلاین بهره می‌برند. آنها محصولات خاصی را با قیمت پایین‌تر از فروشگاه‌های خرده‌فروشی خریداری می‌کنند و آنها را با قیمت‌های بالاتر در پلتفرم‌هایی مانند آمازون یا eBay می‌فروشند.

۵٫ آربیتراژ زمانی

آربیتراژ زمانی (Temporal Arbitrage) یک استراتژی تجاری است که از اختلاف قیمت یک دارایی در یک دوره خاص زمانی و ارزش آن در آینده کوتاه، سود می‌برد. این فرصت اغلب زمانی به وجود می‌آید که یک سهام با وجود ثبات در اصول فاندامنتال شرکت، به دلیل اخبار منفی یا کاهش درآمد، افت موقتی را تجربه می‌کند. سرمایه‌گذاران می‌توانند با سرمایه‌گذاری روی این نوسانات کوتاه‌مدت و پیش‌بینی افزایش دوباره قیمت در طول زمان به سود برسند.

۶٫ آربیتراژ مثلثی

آربیتراژ مثلثی در بازارهای ارز، زمانی اتفاق می‌افتد که بین نرخ مبادله سه ارز در یک پلتفرم واحد اختلاف ایجاد شود. معامله‌گران در این شیوه یک ارز را با ارز دیگر مبادله می‌کنند؛ سپس آن را به ارز سوم و در نهایت به ارز اصلی تبدیل می‌کنند و در این میان از هرگونه ناهماهنگی در نرخ‌های مبادله در طول این چرخه سود می‌برند. بسیاری از معامله‌گران برای آربیتراژ دلار، آربیتراژ تتر و سایر رمزارزها از این استراتژی استفاده می‌کنند.

آربیتراژ ارز دیجیتال

پیش از این اشاره کردیم که آربیتراژ ارز دیجیتال به معامله‌گران کمک می‌کند از اختلاف قیمت یک رمزارز مثل تتر در صرافی‌های مختلف به درآمد برسند. ولی دلیل این اختلاف قیمت در پلتفرم‌های مختلف چیست؟

قیمت رمزارزها در صرافی‌های متمرکز به دلیل روش‌های متفاوت قیمت‌گذاری، یکسان نیست. در صرافی‌های متمرکز، قیمت هر دارایی دیجیتال بر اساس جدیدترین سفارشات و میزان تقاضا تعیین می‌شود. به عنوان مثال، اگر آخرین قیمت خرید بیت کوین ۶۵ هزار دلار باشد، این قیمت به عنوان قیمت لحظه‌ای آن دارایی در نظر گرفته می‌شود. این فرآیند کشف قیمت به طور مستمر ادامه دارد و به همین دلیل فرصت‌های آربیتراژ بین صرافی‌ها ایجاد می‌شود.

در مقابل، صرافی‌های غیرمتمرکز از سیستم بازارساز خودکار (AMM) برای قیمت‌گذاری استفاده می‌کنند و به استخرهای نقدینگی متکی هستند. در این نوع صرافی‌ها، هماهنگی خریداران و فروشندگان براساس دفتر سفارش صورت نمی‌گیرد؛ بلکه هر جفت معاملاتی به یک استخر نقدینگی جداگانه نیاز دارد. معامله‌گران می‌توانند با شناسایی تفاوت قیمت‌ها بین صرافی‌های متمرکز و غیرمتمرکز از فرصت‌های موجود بهره‌برداری کنند.

معامله‌گران برای فعالیت در بازار ارزهای دیجیتال معمولاً سه مدل آربیتراژ آماری، مثلثی و آربیتراژ بین صرافی‌ها را ترجیح می‌دهند.

چگونه در بازار ارزهای دیجیتال آربیتراژ کنیم

مراحل شروع آربیتراژ

مشارکت در آربیتراژ و به طور خاص، در بازار رمزارزها نیازمند یک رویکرد سیستماتیک است. شما به‌عنوان یک معامله‌گر باید پیش از هرکاری یک استراتژی و یک برنامه روشن برای خود ایجاد کنید که متناسب با رویکرد تجاری و میزان تحمل ریسک شما تنظیم شده است. مراحل شروع آربیتراژ معمولاً به شرح زیر طبقه‌بندی می‌شوند:

شناسایی فرصت‌ها

اولین گام در آربیتراژ ارز دیجیتال، نظارت بر پلتفرم‌های مختلف رمزارزی برای شناسایی تفاوت قیمت یک دارایی است. معامله‌گران معمولاً از ابزارها و پلتفرم‌هایی استفاده می‌کنند که داده‌های قیمت را از صرافی‌های مختلف جمع‌آوری می‌کنند. این شیوه به آنها کمک می‌کند به سرعت اختلافات قیمت را تشخیص دهند.

جمع آوری اطلاعات دفاتر سفارش

معامله‌گران داده‌های دفاتر سفارش را از هر صرافی جمع‌آوری و قیمت خرید و فروش یک دارایی را ارزیابی می‌کنند. این داده‌ها به آنها کمک می‌کنند کف قیمت برای خرید و بهترین نقطه برای فروش و کسب سود را مشخص کنند. برای مثال فرض کنید شما برای آربیتراژ تتر (USDT)، قیمت آن را در چند صرافی مختلف بررسی می‌کنید. پس از شناسایی کمترین نرخ تتر برای خرید آن اقدام می‌کنید. سپس با انتقال دارایی به پلتفرم دوم آن را با قیمت بالاتر به فروش می‌رسانید. صرافی ارز دیجیتال OMPFinex یکی از پلتفرم‌های پیشرو در ایران است که با قیمت‌های رقابتی خود، فرصت ایده‌آلی برای خرید تتر با کمترین نرخ را برای شما فراهم می‌کند.

اجرای معاملات

پس از شناسایی یک فرصت، معامله‌گر برای آربیتراژ ارز دیجیتال مثل تتر مراحل زیر را انجام می‌دهد:

• خرید ارز دیجیتال از یک صرافی که کمترین نرخ تتر را ارائه می‌دهد؛
• اگر معامله در دو پلتفرم مختلف انجام شود، معامله‌گر باید ارز دیجیتال (در اینجا تتر) خریداری‌شده را از یک صرافی به صرافی دیگر منتقل کند. معمولاً تاخیر در اجرای معامله و پرداخت کارمزدها در این مرحله اتفاق می‌افتند؛ بنابراین زمان‌بندی در اینجا اهمیت زیادی پیدا می‌کند؛
• فروش ارز دیجیتال در صرافی که قیمت بالاتری ارائه می‌کند.

بهترین ارز برای آربیتراژگیری چیست؟

وقتی صحبت از آربیتراژ ارزها به میان می‌آید، برخی از آنها به دلیل ثبات و نقدینگی بالا، بیشتر مورد توجه قرارمی‌گیرند. برای مثال، آربیتراژ دلار آمریکا (USD) در سراسر جهان، فرصت زیادی را برای کسب درآمد دراختیار معامله‌گران قرار می‌دهد. پس از دلار آمریکا، یورو (EUR) بیشترین حجم معاملات را به خود اختصاص داده است.

در بازار ارزهای دیجیتال هم تتر (USDT)، بیت کوین (BTC)، اتریوم (ETH)، ریپل (XPR)، لایت کوین (LTC) و چین‌لینک (LINK) بیش از سایرین مورد توجه سرمایه‌گذاران قرار داشته و به‌عنوان بهترین ارز برای آربیتراژ درنظر گرفته می‌شوند.

آربیتراژ تتر بهتر است یا دلار؟

انتخاب بین آربیتراژ تتر و آربیتراژ دلار به عوامل مختلفی بستگی دارد. نوسانات بازار، نقدینگی و دسترس‌پذیری عواملی هستند که در این میان نقشی کلیدی ایفا می‌کنند.

تتر (USDT) به دلیل نوسانات بازار کریپتو، نگرانی‌های نظارتی و مسائل مربوط به شفافیت ذخایر خود، پیش از این نوسانات قیمت را تجربه کرده‌است. همین اتفاق، فرصت‌های آربیتراژ بالقوه‌ای را برای معامله‌گرانی ایجاد می‌کند که می‌توانند USDT را با قیمت پایین‌تری خریداری کنند و پس از بازگشت ثبات بازار، آن را بفروشند. در مقابل، تضمین ثبات دلار آمریکا (USD) توسط ضمانت‌های دولتی، آن را به گزینه‌ای امن‌تر برای معامله تبدیل می‌کند.

به‌طور کلی، انتخاب بین USDT و USD برای آربیتراژ تا حد زیادی به استراتژی شما و شرایط بازار بستگی دارد. با توجه به نکات مثبت و منفی هر دو دارایی، درنهایت، بهترین انتخاب دراصل، به اهداف تجاری فردی و شرایط بازار بستگی دارد.

کدام صرافی‌ها کمترین نرخ تتر را ارائه می‌دهند؟

شناسایی پلتفرم‌هایی که کمترین نرخ تتر و سایر رمزارزها را به شما ارائه می‌دهند، مهمترین گام برای موفقیت در آربیتراژ ارز دیجیتال محسوب می‌شود. شناسایی نرخ‌های رقابتی برای به حداکثر رساندن سود در آربیتراژ از اهمیت زیادی برخوردار است. خوشبختانه چندین ابزار و پلتفرم وجود دارند که برای شناسایی این صرافی‌ها می‌توان از آنها استفاده کرد. برای مثال، «ArbitrageScanner» ابزار جامعی است که بیش از ۷۵ صرافی متمرکز و ۲۵ صرافی غیرمتمرکز را اسکن کرده و به شما اجازه می‌دهد تفاوت‌های قیمت تتر در پلتفرم‌های مختلف را شناسایی کنید.

علاوه بر آن، پلتفرم «CoinMarketCap»، «Bitcompare»، «Bitcoin Store» و «ExchangeRates.Pro» نیز نرخ تتر در زمان واقعی را برای مقایسه بهتر دراختیار شما قرار می‌دهند.

با استفاده از این ابزارها، می‌توانید به طور موثر صرافی‌هایی را پیدا کنید که با ارائه کمترین نرخ تتر فرصت‌های آربیتراژ در بازار ارزهای دیجیتال را به شما معرفی می‌کنند.

آربیتراژ: راهی ساده و سریع برای کسب درآمد دلاری

در دنیای پویای معاملات ارزهای دیجیتال، استراتژی آربیتراژ فرصت خوبی برای ما فراهم می‌کند تا از اختلاف قیمت دارایی‌های مختلف، به‌ویژه استیبل کوین‌هایی مانند تتر (USDT) به درآمد دلاری برسیم. در این مقاله ضمن آشنا کردن شما با ساده ترین روش کسب درآمد دلاری، سعی کردیم اطلاعات کاملی نیز درباره انواع شیوه‌های آربیتراژگیری، آربیتراژ ارز دیجیتال، آربیتراژ تتر و بهترین ارز برای آربیتراژ به شما ارائه کنیم.

در ادامه ابزارهایی مانند ArbitrageScanner، CoinMarketCap و Bitcompare را معرفی کردیم که در شناسایی صرافی‌هایی که کمترین نرخ تتر و سایر رمزارزها را ارائه می‌کنند، مفید هستند. در نهایت، یادآور شدیم که درک پویایی بازار و استفاده از استراتژی‌های مؤثر می‌تواند به دستاوردهای قابل‌توجهی در این بازار منجر شود. مثل همیشه، تحقیقات کامل و مدیریت ریسک دو عامل مهمی هستند که باید برای موفقیت در آربیتراژ ارزهای دیجیتال به‌دقت مد نظر قرار بگیرند.

سوالات متداول

هدف اصلی آربیتراژ چیست؟

هدف اصلی کسب سود از اختلاف قیمت در بازارهای مختلف بدون متحمل شدن ریسک زیاد است.

آیا برای شروع آربیتراژ به دانش تخصصی نیاز دارم؟

درحالی‌که داشتن دانش اولیه درخصوص بازارهای مالی در این حوزه بسیار مفید است، بسیاری از پلتفرم‌ها منابعی را برای آگاهی مبتدیان ارائه می‌دهند.

آیا می‌توانم با ارزهای دیجیتال آربیتراژ کنم؟

بله، بازار ارزهای دیجیتال به دلیل نوسانات ذاتی خود فرصت‌های زیادی را برای آربیتراژ دراختیار ما قرار می‌دهد.